Б. Охарактеризуйте сутність, види та форми лізингу.

Лізинг (англ. leasing — оренда, майновий найм) — підприємницька діяльність, спрямована на інвестування власних чи залучених фінансових коштів, яка полягає в наданні лізингодавцем у виключне користування на визначений строк лізингоодержувачу майна. Таке майно є власністю лізингодавця або набувається ним у власність за дорученням і погодженням з лізингоодержувачем у відповідного продавця майна, за умови сплати лізингоодержувачем періодичних лізингових платежів.

Відповідно до Закону України лізинг є за видами фінансовий та оперативний, а за формами — зворотний, пайовий, міжнародний.

Фінансовий лізинг — це договір лізингу, у результаті укладення якого лізингоотримувач на своє замовлення отримує в платне користування від лізингодавця об’єкт лізингу на строк, за який амортизується 60 % вартості об’єкта лізингу, визначеної в день укладення договору.

Операційний лізинг характеризується більш коротким, ніж життєвий цикл виробу, терміном контракту, що передбачає неповну амортизацію обладнання за час оренди, після чого воно повертається лізингодавцю і може бути знову здано в оренду. Комерційними банками і лізинговими компаніями застосовується, як правило, фінансовий лізинг. Це найбільш типова і розповсюджена форма лізингу, що характеризується середньо- і довгостроковим характером контрактів, амортизацією повної або більшої частини вартості обладнання.

міжнародного лізингу — це договір лізингу, що здійснюється суб'єктами лізингу, які перебувають під юрисдикцією різних держав, або в разі, якщо майно чи платежі перетинають державні кордони. Сутність міжнародного лізингу розкривають його основні, домінантні особливості.

Зворотний лізинг – це договір лізингу, відповідно до якого предмет лізингу придбавається лізингодавцем у власника для наступної (зворотної) передачі йому ж у лізинг.

пайовий лізинг - це здійснення лізингу за участю суб'єктів лізингу на основі укладення багатостороннього договору та залучення одного або кількох кредиторів, які беруть участь у здійсненні лізингу, інвестуючи свої кошти. При цьому сума інвестованих кредиторами коштів не може становити більше 80 відсотків вартості набутого для лізингу майна;

Охарактеризуйте етапи організації лізингового процесу.

Етапи:

• Мотивація бізнес-ідеї лізингу

• Підготовка лізингового проекту

• Аналіз лізингового проекту

• Юридичне оформлення лізингової угоди

• Використання об`єкту лізингу

• Оформлення відносин після закінчення строку дії договору

Мотивація бізнес-ідеї лізингу - важлива роль тут відводиться вибору та обґрунтуванню схеми фінансування підприємства, тобто проводиться попередній порівняльний економічний аналіз витрат при застосуванні схем кредитування та фінансового лізингу.

На етапі підготовки та аналізу лізингового проекту виникає об’єктивна необхідність попереднього аналізу діяльності лізингоотримувача, тобто постає завдання економічного моніторингу лізингового бізнесу, який полягає у постійному контролі та нагляді за процесом організації та реалізації проекту, оцінювання в майбутньому поточних результатів та корегуванні планів та проектів.

Спеціаліст лізингового підрозділу збирає до картотеки інформацію про потенційного клієнта.

Після отримання всіх необхідних документів розпочинається їх перевірка та всебічна експертиза лізингового проекту, яка у випадку необхідності може виконуватися незалежними експертами.

Методику здійснення фінансової оцінки лізингового проекту доцільно представити в наступному вигляді:

1. Вибір та формування інформаційної бази для здійснення фінансової оцінки.

2. Оцінка платоспроможності лізингоотримувача та ліквідності його активів.

3. Аналіз структури капіталу лізингоотримувача.

4. Вибір та аналіз якісних критеріїв діяльності лізингоотримувача.

5. Розрахунок лізингових платежів.

6. Аналіз фінансової ефективності лізингового проекту.

Особливу увагу у цьому процесі приділяють розрахунку лізингових платежів оскільки, від правильного визначення загальної суми лізингових платежів та їх графіку залежить доцільність участі лізингоотримувача та лізингодавця у процесі організації лізингового бізнесу.

Після отримання повідомлення від постачальника про готовність виконання замовлення відбувається наступний етап – юридичне оформлення лізингової угоди.

В лізинговій угоді за кожним об’єктом лізингу міститься повний його опис: точна назва, що виключає підміну, модель, марка та інші параметри, які визначають цільове призначення майна відповідно з технічними умовами чи специфікаціями, в яких вказується потужність, витрати енергії, продуктивність та інші показники. Якість об’єкту лізингу, тобто сукупність властивостей, які визначають придатність його для використання за призначенням, фіксується різними способами, інакше угода вважається не укладеною.

Наступний, етап організації лізингового бізнесу – період користування об’єктом лізингу. Він супроводжується тим, що лізингоотримувач забезпечує збереження лізингового майна, виконує роботи, спрямовані на підтримку його в робочому стані, проводить виплати лізингових платежів.

Заключний етап – оформлення взаємовідносин між лізингодавцем та лізингоотримувачем після закінчення строку дії лізингової угоди.