Функции Центрального Банка.

■ денежно-кредитное регулирование.

разработка и проведение денежно-кредитной политики. Эффективность проведения денежно-кредитной политики во многом определяется степенью независимости центрального банка от правительства. Выделяют достаточно большое количество факторов, определяющих уровень независимости центральных банков. Среди наиболее существенных можно выделить следующие:

● процедура назначения руководства, председателя или управляющего центрального банка;

● срок пребывания в должности управляющего и членов правления (чем дольше срок, тем более независим управляющий центральным банком);   

● взаимоотношения между центральным банком и правительством, законодательная ответственность центрального банка;

● ограничение на предоставление кредитов правительству.

■ банковское регулирование и надзор.

Надзор за функционированием банковской системой обусловлен необходимостью защиты интересов клиентов кредитных организаций и обеспечения стабильности банковской системы.

■ валютный контроль.

Степень жесткости валютного контроля и регулирования зависит, прежде всего, от экономической ситуации в стране.

■ организация функционирования системы расчетов в экономике.

Обеспечение бесперебойного функционирования системы наличных и безналичных расчетов.

В роли финансового агента правительства Центральные банки осуществляют обслуживание государственного долга, ведение правительственных счетов и управление активами различных правительственных ведомств.

■ финансовое обслуживание правительства.

К числу дополнительных функций относится проведение аналитических исследований и ведение статистической базы данных и пр.

Факторы, характеризующие степень независимости Центрального Банка.

Выделяют достаточно большое количество факторов, определяющих уровень независимости центральных банков. Среди наиболее существенных можно выделить следующие:

● процедура назначения руководства, председателя или управляющего центрального банка;

● срок пребывания в должности управляющего и членов правления (чем дольше срок, тем более независим управляющий центральным банком);   

● взаимоотношения между центральным банком и правительством, законодательная ответственность центрального банка;

● ограничение на предоставление кредитов правительству.

Не менее важным условием выступает и скоординированность денежно-кредитной и бюджетно-налоговой политики. Денежно-кредитная политика направлена на поддержание стабильности денежной системы и национальной денежной единицы, что, в конечном счете, должно способствовать экономическому развитию страны.

1. собственность на капитал: кому принадлежит УК ЦБ (госуд, смеш, иные акционеры)

2. наличие прибыли и процесс ее распределения.

3. характер назначения руководителя ЦБ – определенное значение имеют сроки пребывания на своем пасту руководителя ЦБ, совпадают со сроками президентами.

4. законодательное регламентирование, возможно прямое и косвенное финансирование дефицита бюджета.

Сравнительный анализ особенностей организации и функционирования Центрального Банка России и ряда зарубежных стран.

Банка Англии, который послужил своеобразным эталоном при создании центральных банков в других странах. Банк Англии был создан в 1694 г. за Банком Англии закреплены следующие функции:

- денежный контроль,

- пруденциальный контроль,

- размещение государственного долга на наиболее благоприятных условиях.

Функция денежного контроля предполагает в качестве основной цели стабилизацию уровня цен с помощью контроля над денежным предложением.

Пруденциальный контроль, контроль над банковскими рисками, направлен на минимизацию возможности финансовых кризисов. При проведении пруденциального контроля Банк Англии действует как кредитор последней инстанции, получив право кредитования банковского сектора для устранения угрозы кризиса ликвидности. 

При размещении государственного долга на наиболее приятных условиях Банк Англии выступает как агент при первичном размещении облигаций и не является непосредственным кредитором правительства.

Если говорить о независимости Банка Англии, то он является одним из наименее независимых центральных банков. В соответствии с английским законодательством Казначейство имеет право существенно влиять на деятельность Банка Англии. Так, например, в области денежно-кредитной политики Банк Англии наделен только консультативной функцией.

Федеральная Резервная Система США, созданная в 1913 г., обладает достаточно высокой степенью независимости. Структурно ФРС состоит из пяти звеньев: Совета управляющих ФРС, федерального комитета по операциям на открытом рынке, федерального консультативного совета и 12 федеральных резервных банков, а также из коммерческих банков, членов ФРС.

Основными функциями ФРС являются разработка денежно-кредитной политики и надзор за банковской деятельностью.

Одним из наиболее эффективно функционирующих центральных банков является Немецкий федеральный банк. Центральные банки земель функционируют в одной или нескольких федеральных землях, примерно одинаковых по экономическому потенциалу. Банки земель осуществляют операции с местными органами власти и кредитными организациями региона.