Фильтры на скользящих средних

Одним из способов применения скользящих средних являет­ся построение фильтров. Этот метод альтернативен по отноше­нию к использованию комбинации нескольких линий скользя­щих и направлен на минимизацию количества ложных сигналов.

Вот некоторые из фильтров, которые можно установить для простой скользящей средней.

Вариант 1.Для подтверждения изменения тренда после пе­ресечения линии скользящей и графика между ними должно уста­новиться расстояние, не меньшее пяти минимальных изменений цен. Например, на Лондонском рынке алюминия минимальное изменение цены составляет 50 центов; значит, минимальное раз­личие после пересечения линий графика и скользящей должно составлять $2.50 (рис. 6.4).

Вариант 2.Поскольку ложные сигналы обычно исчезают до­вольно быстро, некоторые трейдеры выжидают время для под­тверждения нового тренда.

Вариант 3.Конверты и полосы — удобные и наглядные фильтры.

Для построения процентного конверта (рис. 6.5) на опре­деленном расстоянии выше и ниже скользящей средней строят "параллельную" ей линию. Получаем дополнительные линии сопротивления или поддержки и требуем для подтверждения бычьего или медвежьего рынка, чтобы график цены находился соответственно выше или ниже всех трех созданных нами линий. Если же он колеблется между ними (в так называемой буферной зоне), никаких торговых решений принимать не следует.

Вариант4. Полоса (рис.. 6.6) создается построением одной и той же скользящей средней на основании высших и низших значе­ний данного ценового графика вместо цен закрытия. Результат — две линии, похожие на только что описанный конверт. Верхняя из них служит линией тренда при медвежьем рынке, а нижняя — при бычьем; вместе они образуют что-то вроде канала.

99

Рис. 6.4.Скользящая средняя на графике движения цены на алюминий Фильтр — расстояние $ 2.50 после пересечения скользящей средней с ценой.

График предоставлен агентством Reuter

100

Рис. 6.5. Конверт создает буферную зону, в которой колеблется цен Конверт — один Из фильтров на скользящих средних, а также инструмент прогнозирования величины размаха колебаний цены и его возможного направления. График предоставлен агентством Dow Jones Telerate

101

Рис. 6.6.Полоса (Hi-Lo-Band)

График предоставлен агентством Dow Jones Telerate

102

Горизонтальное расположение точек скользящих средних

Стандартно каждая точка скользящей средней отмечается там же, где последняя цена отрезка для ее вычисления (в нашем приме­ре—в последний торговый день). Некоторые трейдеры сдвигают график вперед для того, чтобы ускорить получение сигналов. Дру­гие сдвигают линию назад для устранения большого количества лож­ных сигналов. Все это — в такой же мере вопрос вкуса, как и приме­нение разных типов скользящих (рис. 6.7). Поэтому стоит повто­риться: самое обычное и простое — не всегда самое плохое.