Секьюритизационная сделка: понятие, виды (сравнительная характеристика видов секьюритизации)

1. Дать определение понятия «секьюритизация»

2. Провести сравнительный анализ основных видов секьюритизации по различным критериям. Результаты представить в виде таблицы.

3. Какие еще критерии для сравнения можно добавить?

4. С какой целью проводятся мультиоригинаторные сделки? Существует ли практика их проведения в Российской Федерации

Задача 4.

Формирование рейтинга ценных бумаг, выпущенных на основе секьюритизации. Конструирование рейтинга (решение кейса)

1. С какой целью присваивается рейтинг ипотечным ценным бумагам? Является ли это необходимым условием для выпуска облигаций с ипотечным покрытием?

2. Что принимается во внимание (оценивается) при присвоении рейтинга?

3. Перечислите способы повышения рейтинга при выпуске ипотечных ценных бумаг

4. Как Вы понимаете понятие «конструирование рейтинга»

5. Рассчитайте ожидаемую величину потерь в пуле ипотечных активов, если в результате анализа ипотечного пула было сделано предположение, что каждый десятый должник не сможет исполнять свои обязательства по ипотечному кредиту и с каждого такого должника удастся взыскать в среднем лишь 40 % от суммы, существующей на момент дефолта задолженности.

Задача 5.

Создание специализированного общества для выпуска секьюритизированных ценных бумаг (сравнительная характеристика)

1. Перечислите специализированные общества, которые могут быть созданы для секьюритизированных финансовых активов

2. Провести сравнительный анализ специализированных обществ. Результаты представить в виде таблицы.

3. Какие еще критерии для сравнения можно добавить?

Задача 6.

Ипотечные ценные бумаги в Российской Федерации (сравнительная характеристика)

1. Назовите законодательный акт, регламентирующий выпуск ипотечных ценных бумаг.

2. Какие виды ипотечных ценных бумаг могут быть выпущены в Российской Федерации?

3. Почему закладная не относится к ипотечным ценным бумагам?

4. Провести сравнительный анализ основных видов ипотечных ценных бумаг. Результаты представить в виде таблицы.

5. Какие еще критерии для сравнения можно добавить?

6. Что означает транширование выпуска? С какой целью оно проводится?

Задача 7.

Расчет максимальной суммы кредита

Семейная пара планирует приобрести автомобиль. Их выбор остановился на Citroen C4 Picasso, стоимость которого составляет от 993 900 до 1 239 900 в зависимости от комплектации. У них имеется только 400 000 руб., поэтому они обратились в банк за кредитом на покупку машины. Ежемесячный совокупный доход семьи (Д) составляет 85 255 руб. Банк предъявляет следующие требования к платежеспособности заемщиков: отношение ежемесячных платежей по автокредиту к ежемесячным совокупным доходам заёмщика (К1= П/Д) должен составлять не более 40%. Необходимо рассчитать максимально возможную сумму кредита, которую банк может предоставить заемщикам, учитывая то, что погашение кредита будет осуществляться аннуитетными платежами, процентная ставка, по которой банк выдает автокредиты, составляет 12 % годовых, а семейная пара не хочет брать кредит на срок более 3 лет.

Задача 8.

Расчет максимальной суммы ипотечного кредита

Семейная пара обратилась в банк за кредитом на покупку квартиры. В качестве первоначального взноса заемщики могут внести 400 000 руб. Ежемесячный совокупный доход семьи (Д) составляет 85 255 руб. Банк предъявляет следующие требования к платежеспособности заемщиков: отношение ежемесячных платежей по ипотечному кредиту к ежемесячным совокупным доходам заёмщика (К1= П/Д) должен составлять не более 40%. Необходимо рассчитать максимально возможную сумму кредита, которую банк может предоставить заемщикам, учитывая то, что погашение кредита будет осуществляться аннуитетными платежами, процентная ставка, по которой банк выдает ипотечные кредиты, составляет 12 % годовых, а семейная пара не хочет брать кредит на срок более 10 лет.

Рынок платежных услуг

Платежная услуга, ее состав

Соотнесите каждую операцию виду платежной услуги в соответствии с ФЗ «О НПС». Результаты оформите в таблице.

Операции:

1. Группа компаний «Сетевик» оплачивает в пользу ООО «Прагма» поставку партии продовольственных товаров

2. ООО «Прагма» выплачивает своему сотруднику Иванову П.В. зарплату

3. Сидоров ПИ отправляет денежные средства родственникам через систему Экспресс переводов «Форсаж» (через почтовые отделения).

4. Петров П.П. оплачивает услуги мобильной связи через платежный терминал, принадлежащий ИП Кукушкин АП, который совмещает деятельность по продаже продовольственных товаров и деятельность платежного агента.

5. . ООО «Прагма» оплачивает поставщику ПАО «Мукодел» покупку партии муки

6. ООО «Лимонад и шоколад» оплачивает контрагенту ООО «Карамель» поставку партии шоколада и конфет

7. Иванов П.В. оплачивает покупку бутылки Пепси-колы в ООО «Лимонад и шоколад»

8. ООО «Прагма» представляет в свой банк платежное поручение на оплату налога на имущество

9. Ковров ПА оплачивает наличными деньгами коммунальные услуги через платежный терминал в подъезде своего дома.

Таблица результатов ответа: