ЗАДАЧИ для индивидуального решения

Вариант

1. Определить эффективность и уровень риска инвестиционного проекта со следующими показателями, тыс. руб

2. Определить ожидаемую доходность, среднеквадратическое отклонение и риск акций ОАО «Плазма» и ОАО «Электроконтакт», если прогнозируются следующие показатели:

3. Исходя из критерия риска необходимо сделать выбор между обыкновенными акциями компаний А и Б, имеющими одинаковую номинальную стоимость, если за предыдущие 10 лет деятельности компаний дивиденды на акцию составили:

4. Определить риск портфеля, состоящего из трех финансовых активов, если:

Доля активов в начальном инвестиционном портфеле: А – 0,2, Б – 0,7, В – 0,1.

Ковариация: активов А и Б – 130, активов А и В – 70, активов Б и В - 112 .

Среднеквадр. отклонение ожидаемой доходности: А – 7,4; Б – 7,1; В – 8,6.

5. Исходя из критерия риска выбрать оптимальную структуру портфеля, состоящего из акций компаний А и Б:

Характеристики акций:   

Корреляция между акциями компаний – 0,7

6. Определить риск портфеля ценных бумаг, состоящего на 25% из безрисковых активов, при условии, что он был сформирован на основе инвестиционного портфеля, среднеквадратическое отклонение по которому составляло 30%.

Вариант

1. Определить эффективность и уровень риска инвестиционного проекта со следующими показателями, тыс. руб.

2. Исходя из критерия риска необходимо сделать выбор между обыкновенными акциями компаний А и Б, имеющими одинаковую номинальную стоимость, если за предыдущие 10 лет деятельности компаний дивиденды на акцию составили:

3. Определить среднеквадратическое отклонение и риск по акциям ОАО, если относительно их доходности имеются следующие прогнозы:

4. Определить среднеквадратическое отклонение инвестиционного портфеля, состоящего из двух активов А и Б, если имеются следующие данные:

Доля финансовых активов в начальном инвестиционном портфеле активов А – 0,6; активов Б – 0,4;

Ковариация активов А и Б – 115;

Среднеквадратическое отклонение ожидаемой доходности актива А – 7,3; актива Б – 8,6.

5. Определить риск портфеля ценных бумаг, состоящего на 20% из безрисковых активов, при условии, что он был сформирован на основе инвестиционного портфеля, среднеквадратическое отклонение по которому составляло 30%.

6. Исходя из критерия риска выбрать оптимальную структуру портфеля, состоящего из акций компаний А и Б:

Характеристики акций:

Корреляция между акциями компаний – 0,6.

Вариант

1. Определить эффективность и уровень риска инвестиционного проекта со следующими показателями, тыс. руб.

2. Определить ожидаемую доходность , среднеквадратическое отклонение и риск акций ОАО «Плазма» и ОАО «Электроконтакт», если прогнозируются следующие показатели:

3. Исходя из критерия риска необходимо сделать выбор между обыкновенными акциями компаний А и Б, имеющими одинаковую номинальную стоимость, если за предыдущие 10 лет деятельности компаний дивиденды на акцию составили:

4. Выбрать оптимальную структуру портфеля, состоящего из акций А и В:

Характеристики акций:

Корреляция между акциями компаний – 0,8.

5. Определить риск портфеля, состоящего из трех финансовых активов, если:

Доля активов в начальном инвестиционном портфеле: А – 0,5, Б – 0,3, В – 0,2.

Ковариация: активов А и Б – 110, активов А и В – 80, активов Б и В - 90.

Среднеквадр. отклонение ожидаемой доходности: А – 8,3; Б – 7,5; В – 7,2.

6. Определить риск портфеля ценных бумаг, состоящего на 40% из безрисковых активов, при условии, что он был сформирован на основе инвестиционного портфеля, среднеквадратическое отклонение по которому составляло 20%.

Литература

1. Бланк И.А. Управление финансовыми рисками [Текст] / И.А. Бланк. – К.: Ника-Центр, 2005. – 600 с.

2. Каранина Е.В. Основы формирования и оптимизации риск-системы субъектов регионально-отраслевой инфраструктуры предпринимательства [текст]: Монография / Е.В. Каранина. – Киров: МФА, 2008. – 402 с.

3. Хохлов Н.В. Управление риском [Текст]: учебное пособие для вузов / Н.В. Хохлов. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. – 239 с.